Portfólió-átvizsgálás - Teljeskörűen és objektíven átvizsgáljuk meglévő pénzügyi megoldásait, szerződéseit, s egy analízis során javaslatokat fogalmazunk meg élethelyzetével és céljaival kapcsolatban. Egy független szakembergárda véleménye sose árt!
Ne maradjon le róla! 

Kedves Olvasó!

Újra jelentkezünk - a szokásos hírleveleink mellett - kizárólag az ügyfeleinknek szóló levelünkkel. Ismételten szeretnénk megköszönni a bizalmat, melyet kaptunk akkor, amikor szakmai útmutatásunkat kérte pénzügyeiben!

Szakmai csoportunk, a Pénz-Iránytű csapata külön figyelmet fordít az aktualitásokra, így mostani levelünket is érdemes végigolvasnia, hiszen azon pénzügyi tervezők, befektetési tanácsadók dolgoztak, hogy a legfontosabb információkat elérhetővé tegyék Önnek!

A teljes évre vonatkozó pénzügyi elemzői várakozásokat már górcső alá vettük, azonban a gyors piaci változások miatt érdemes az előttünk álló hónap(ok) eseményeire nagyobb hangsúlyt fektetni. Avagy, ha nem Ön nyeri a lottó ötöst, erre érdemes figyelnie!

Gazdaság

Pénzügyi elemzők rendszeresen vizsgálják a rövid és hosszú távú piaci kilátásokat, hogy pontos kutatási eredményekkel segítsék pénzügyi döntéseit. A legfrissebb rövid távú ajánlás bár pozitív képet mutat, nem árt az óvatosság. Ahogy már felhívtuk rá a figyelmét, a regnáló kormányok világszerte milliárdokat pumpálnak a gazdaságba, hogy ösztönözzék a növekedést és a munkahelyteremtést. De ezek a likviditást ösztönző intézkedések növelik az újabb buborékok kialakulásának veszélyét.

A nemzetközi tőkepiacok nyári időszakán kezdetét egy erőteljes eladási hullám jellemezte, amely nem kímélte sem a kötvény (államkötvény, vállalati kötvény), sem a részvénypiacot. De nem szabad, hogy ezek a rövid távú folyamatok határozzák meg a hosszú távú befektetési stratégiákat. A piaci tapasztalatok azt mutatják, hogy az év második része mindig erősebb részvénypiaci oldalon.  Önnek, aki az öngondoskodás útjára lépett és közép vagy hosszú távú életcéljai vannak, vagyis nem egyik napról a másikra, rövidtávon spekulál, hanem stratégiában gondolkodik, leginkább a hosszú távú folyamatok és stratégiai területek lehetnek fontosak. Az USA javuló gazdasági mutatói, az amerikai részvénypiacok szárnyalása azt vetíti előre, hogy jelenleg nem egy hosszú kamatsivatagos időszaktól kell tartanunk, sokkal inkább újabb buborék kialakulásától.

Ha kérdése merült fel befektetésével kapcsolatban, esetleg többet szeretne megtudni a jelenlegi legjobb befektetési lehetőségekről, forduljon tanácsadójához! 

Így változott a világ 10 év alatt a GDP-termelés tekintetében:

    

Az EU a világ GDP-termelésének 20%-át adta 2011-ben, csaknem öt százalékponttal kevesebbet, mint tíz évvel korábban. Az USA hasonló mértékben esett vissza. Kína (már amennyire a kínai statisztikáknak hinni lehet) 7,5%-ról 14,3%-ra növelte részesedését, India pedig 3,8%-ról 5,7%-ra. Oroszország tartotta a maga 3% körüli arányát, Japán pedig India szintjére esett vissza.

Devizapiac

Az elmúlt hónapokban ugyan gyengült a forint az euróval szemben, de az év hátralévő részében nem kell komolyabb forintgyengüléstől tartani, sőt az euróhoz képest - piaci elemzők várakozásai alapján - erősödéssel is számolhatunk! Más a helyzet a dollár/forint árfolyammal. Az amerikai gazdaság jobban teljesít az Európai Unióénál, így a dollár erősödésével számolhatunk.

Fordulat a FED monetáris politikájában?

Az amerikai jegybank (FED) monetáris politikáját leginkább a „pénzpumpa” igen aktív használata jellemezte, dollármilliárdokat öntve a gazdaságba. E tekintetben fordulat állhat be! Az alacsony infláció és a javuló munkaerőpiaci helyzet hatására a FED akár fokozatosan mérsékelheti is a kötvényvásárlásokat, visszafogva ezzel a „pénzpumpát”.

Röviden: a piaci elemzők többsége dollárt, eurót, angol fontot venne, svájci frankot, japán jent eladna!

Ha kérdése merült fel befektetésével kapcsolatban, esetleg többet szeretne megtudni a jelenlegi legjobb befektetési lehetőségekről, forduljon tanácsadójához! 

Nemesfémek

A nemesfémek piacán jelentős elmozdulás rövidtávon nem várható. A kockázatkedvelők leginkább a részvénypiacokra fókuszálnak, a kockázatkerülőket pedig elriasztja, hogy a központi bankok elzárhatják a pénzcsapokat! Most a világ legjelentősebb aranyfelvásárlójának számító India sem pörgeti fel a piacot, ennek egyik oka, hogy 2 százalékkal emelték az aranyimport után fizetendő fogyasztói adót, valamint korlátozzák az aranyalapú hitelfelvételt. A platina lehet az egyetlen kivétel, amely - a sztrájkoló dél-afrikai munkások miatt - tarthatja magát a nemesfémek piacán.

Ne feledje, az arany és egyéb nyersanyagok ára – azok korlátozott volta miatt – hosszú távon fokozatosan növekedhet, így stratégiai befektetésként ajánlhatóak, ráadásul sokszor a részvénypiacokkal ellentétesen mozog, így megfelelő diverzifikációt valósíthatunk meg alkalmazásukkal.  Az elmúlt hetek szíriai eseményei miatt a nemesfémek piacán emelkedés, a részvénypiacokon gyengülés történt. Ezért továbbra is helye van az aranynak, az ezüstnek vagy a platinának a portfólióban.

Stratégiai megfontolások - elemzői vélemények!

Zárásként következzen egy összefoglalás, hogy mire számíthatunk a következő 1-2 hónapban pénzügyi elemzők szerint:

• euró, dollár és angol font erősödése szinte valamennyi devizával szemben,
• svájci frank és japán jen eladás euróval, dollárral és angol fonttal szemben,
• gyengülő vételi kedv a mezőgazdasági termékek piacain, jelenleg érdemes kivárásra játszani,
• jól teljesíthetnek azon óriáscégek, globális nagyvállalatok papírjai, melyek jelentős fejlődő piaci, elsősorban kínai kitettséggel rendelkeznek (USA, Németország),
• lassulhat a kínai részvénypiac, de a strukturális átalakulás leginkább rövidtávú hatásokkal járhat, ennek ellenére nem árt az óvatosság
• helye van az aranynak, ezüstnek, platinának a biztonságot kereső portfóliókban.

Mindezeknek csak akkor van értelme, ha Ön a céljaihoz megfelelő befektetést választ! Fontos, hogy a pénzügyi terv elkészítése előtt pontosan feltérképezze a legfontosabb életcéljait, így a pénzügyi terv teljes összhangba kerül céljaival. Ahogy Seneca örök érvényű bölcsessége mondja:

"Terveink meghiúsulnak, ha nincs végcél. Mikor nem tudjuk, melyik kikötőbe tartunk, egyik szél sem jó a vitorlánkba."

Ne feledje, mindezek csak előrejelzések és nem minősülnek konkrét pénzügyi tanácsadásnak, sem ajánlattételnek.

Minden esetben egy személyre szabott pénzügyi terv elkészítését javasoljuk! 

Kérjük, forduljon tanácsadójához és kérjen egy személyre szabott pénzügyi konzultációt!